la morosidad y proporcionar una base técnica que permita a los directivos fortalecer sus estrategias
de control. Por ello, esta investigación contribuye al debate académico sobre la resiliencia financiera
del cooperativismo ecuatoriano y ofrece soluciones prácticas para salvaguardar el patrimonio de los
socios en un entorno de incertidumbre económica.
Planteamiento del Problema
El crecimiento del sector financiero popular y solidario en el Ecuador ha permitido una democratización
del crédito sin precedentes, facilitando la inclusión de microempresarios y familias que
tradicionalmente carecían de acceso al sistema bancario convencional (Banco Central del Ecuador,
2025b; Ley Orgánica de la Economía Popular y Solidaria, 2011). No obstante, este dinamismo ha traído
consigo una exposición crítica al riesgo de contraparte. En las cooperativas de ahorro y crédito del
Segmento 2 del cantón Puyo, se identificó una tendencia preocupante en el deterioro de la calidad de
los activos durante el horizonte temporal del año 2025 (Red de Instituciones Financieras del Desarrollo
[RFD], 2025). Por consiguiente, la problemática central no sólo reside en la morosidad como indicador
aislado, sino en la ineficiencia de los procesos de evaluación y la clara ausencia de un seguimiento
riguroso de la capacidad de pago de los socios, mismos que se ven agravados por un entorno
macroeconómico regional caracterizado por la volatilidad de los ingresos comerciales y de servicios.
Así pues, a pesar de que estas instituciones cuentan con manuales de crédito y estructuras
organizacionales definidas conforme a la normativa de la Superintendencia de Economía Popular y
Solidaria, la ejecución técnica de la gestión de riesgos presenta debilidades críticas en la fase de
monitoreo post-desembolso (Guamán-Chumaina y Vásconez-Acuña, 2024). Por lo tanto, el problema
se manifiesta en un incremento de la cartera vencida que presiona directamente las provisiones
técnicas, reduciendo la rentabilidad institucional y limitando la capacidad de reinversión social (Atiaja,
2025).
La literatura contemporánea sobre microfinanzas, señala que, cuando una institución descuida la
identificación de alertas tempranas mediante herramientas técnicas, el riesgo crediticio deja de ser una
probabilidad para convertirse en una pérdida financiera real que erosiona el patrimonio de los socios y
destruye el valor institucional (Banco Central del Ecuador, 2025; Garzon, 2025).
En el contexto específico de Puyo, la situación se torna compleja debido a la asimetría de información
entre el asesor de crédito y el socio. Además, “la falta de herramientas tecnológicas de vanguardia,
como modelos de seguimiento dinámicos o sistemas predictivos, impiden que las cooperativas del
Segmento 2 realicen una separación de riesgo precisa” (Chirán et al., 2024). Esta brecha genera un
efecto de selección desfavorable, donde la facilidad de acceso al crédito no es compensada con un
rigor técnico en el análisis de la voluntad y capacidad de pago, derivando en una cartera deteriorada
que compromete directamente los índices de liquidez (Guaigua et al., 2025; Rodríguez, 2024). Según
los reportes del Banco Central del Ecuador (2025), las entidades que no logran optimizar su gestión de
cobranza preventiva y políticas macroprudenciales enfrentan dificultades para mantener los niveles de
solvencia y salud financiera exigidos por los organismos de control (Larco, 2021; Soto, 2025).
Si no se fortalecen los mecanismos de administración del riesgo y se implementan estrategias
financieras enfocadas en el control proactivo de la mora, las cooperativas del Segmento 2 en Pastaza
corren el riesgo inminente de perder su sostenibilidad operativa (Masaquiza, 2021; Villa y Sinchi, 2025).
Esto no solo afectaría la estabilidad del sistema financiero local, sino que vulneraría la confianza de
los ahorristas, quienes constituyen la base del modelo cooperativo (Gónzalez, 2025). La persistencia
de una gestión reactiva —aquella que actúa solo cuando la mora se ha materializado— es insuficiente
para enfrentar los desafíos de un mercado financiero cada vez más interconectado y exigente, el cual
requiere la adopción de estándares rigurosos de control de capital y mitigación de pérdidas (Bank for
International Settlements [BIS], 2025; Caguana y Moncayo, 2025).
LATAM Revista Latinoamericana de Ciencias Sociales y Humanidades, Asunción, Paraguay.
ISSN en línea: 2789-3855, junio, 2026, Volumen VII, Número 3 p 1034.
